57번 문제는 Convexity 자체에 대한 문제가 아니라, Convexity의 강도와 관련된 문제입니다.
채권의 Price-Yeild Curve를 그려보고, 금리가 낮은 수준일 때와 금리가 높은 수준일 때.... 각각 미분을 해보면, 금리가 낮은 수준일 때 Convexity의 강도가 훨씬 강하고, 금리 수준이 높을 때 Convexity의 영향도가 휠씬 낮은 것을 알 수 있습니다.
2개의 금리 수준에서 접선을 그은 후, 금리를 조금 움직였을 때 최소의 Price-yield curve와 접선의 오차가 얼마나 나는 지를 확인하면 Convexity의 강도를 확인할 수 있습니다.
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안녕하세요? 박정준입니다.
57번 문제는 Convexity 자체에 대한 문제가 아니라, Convexity의 강도와 관련된 문제입니다.
채권의 Price-Yeild Curve를 그려보고, 금리가 낮은 수준일 때와 금리가 높은 수준일 때.... 각각 미분을 해보면,
금리가 낮은 수준일 때 Convexity의 강도가 훨씬 강하고, 금리 수준이 높을 때 Convexity의 영향도가 휠씬 낮은 것을 알 수 있습니다.
2개의 금리 수준에서 접선을 그은 후, 금리를 조금 움직였을 때 최소의 Price-yield curve와 접선의 오차가 얼마나 나는 지를 확인하면 Convexity의 강도를 확인할 수 있습니다.
감사합니다.
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