답변함
Level 2, Fixed Income 질문
안녕하세요,
수업때 Vasicek model 만 i가 음수값이 나온다고 배워서 아래 지문을 틀리다고 했는데, 정답은 correct 였습니다. Ho-Lee 모델도 음수값이 나올수 있다고 하는데, 맞는건가요?
Both models allow for the possibility of negative interest rates.
해설: The Ho-Lee model produces a symmetrical distribution of future interest rates that can include negative rates. Among equilibrium models, the Vasicek model allows for negative rates, while the Cox-Ingersoll-Ross model avoids this possibility.
고맙습니다.
0
댓글
안녕하세요. 이패스코리아 입니다.
강사님께 문의 후 답변 전달 드리겠습니다.
감사합니다.
안녕하세요?
Ho & Lee 모형처럼 차익거래가 발생할 수 없도록 현재의 채권가격과 시장금리 구조를 연결하는 모형은 금리가 음(-)의 값이 나오는 경우도 있습니다.
감사합니다.
김종곤
댓글을 남기려면 로그인하세요.